Незалежна оцінка ринкової вартості акцій для прийняття спадщини: особливості, терміни, документи

1. Правила отримання у спадок цінних паперів
2. Особливості оцінки акцій для нотаріуса
3. Що впливає на ринкову вартість акцій?
4. Акції за заповітом: оцінка для нотаріуса
5. Які документи необхідно надати оцінювачу?
6. Вартість оцінки акцій для нотаріуса
7. Як повинен виглядати звіт про оцінку
8. Приклад розрахунку держмита при спадкуванні акцій

Акції поряд з іншим майном входять до складу спадкової маси. Для оформлення спадкових прав на них необхідно пройти процедуру оцінки акцій. На підставі проведеної оцінки нотаріус розрахує розмір держмита, яку доведеться заплатити спадкоємцям за вступ у спадкові права.

Правила отримання у спадок цінних паперів

До складу спадкової маси входять нерухомість , Частки в бізнесі, автомобілі , Коштовності, банківські рахунки та інші активи. Акції не є винятком і успадковуються на загальних підставах з іншою власністю і борговими зобов'язаннями.

Акції - це цінні папери, які закріплюють права їх власника на отримання прибутку у вигляді дивідендів на участь в управлінні товариством. Розрізняють привілейовані (що не дають право на участь в управлінні, але гарантують отримання доходу) і звичайні акції.

Якщо ви хочете дізнатися, як в 2019 році вирішити саме Вашу проблему, звертайтеся через форму онлайн-консультанта або телефонуйте за телефонами:

Також можна виділити іменні акції, які реєструються в реєстрі на певний фізичний або юрособа, а також акції на пред'явника, що допускають їх продаж на вторинному ринку без перереєстрації власника.

За іншим критерієм розрізняють котируються і некотируваних акції. Перший тип звертається на світових фондових ринках, другі - зазвичай випускаються невеликими регіональними компаніями і не представляють інтересу і цінності для світової громадськості.

Для того щоб стати повноправним власником акцій і для отримання їх у спадщину, спадкоємцю необхідно пройти такі етапи:

1. Звернутися до нотаріуса з заявою про відкриття спадкової справи та видачі свідоцтва про право на спадщину.
2. Підготувати комплект документів, який підтверджує право на отримання спадщини.
3. Запросити у реєстроутримувача виписку, що підтверджує розмір пакета акцій, який належав спадкодавцеві (до моменту вступу в права спадщини акції блокуються).
4. пройти процедуру оцінки акцій.
5. сплатити держмито за видачу свідоцтва про право на спадщину.
6. Отримати свідоцтво про право на спадщину із зазначенням кількості акцій, які переходять до спадкоємця.

Після того як акції перейду у спадок, їх новий власник наділяється всім спектром прав акціонера. Він може брати участь в зборах акціонерів і вирішувати важливі питання щодо діяльності компанії, що виносяться на порядок денний.

За підсумками кожного фінансового року власником визначається розмір дивідендів (або доходів від діяльності компанії). Отримана прибуток ділиться між акціонерами на основі кількості належних їм цінних паперів. Смерть попереднього власника акцій ніяк не впливає на нарахування дивідендів.

При необхідності новий власник акцій може розпоряджатися ними на свій розсуд. Він має право подарувати їх, продати або передати по заповітом .

Якщо ви хочете дізнатися, як вирішити саме Вашу проблему, звертайтеся через форму онлайн-консультанта або телефонуйте за телефонами:

Особливості оцінки акцій для нотаріуса

Найбільш поширеною метою проведення оцінки акцій є отримання спадщини. В цьому випадку оцінка носить формальні обриси: спадкоємцю видають експертний висновок про вартість комплекту акцій, які належали спадкодавцеві.

Розрізняють декілька методів оцінки акцій, вибір оптимального визначається особливостями присутності акцій на фондовому ринку. Для визначення вартості акцій аналізується фондовий ринок, і визначається середня котирування на момент проведення оцінки (на дату смерті спадкодавця).

Якщо акції не є котируються, то оцінку провести набагато складніше. Необхідно буде проводити комплексний аналіз бізнесу компанії, її прибутковість, загальну ринкову кон'юнктуру та ін. На наступному етапі встановлюється вартість всього бізнесу, а потім тій частині, на яку припадає пакет акцій.

Оцінка цінних паперів зазвичай відбувається за наступним алгоритмом:

1. Аналізується ринок, на якому працює компанія (проводиться поглиблений аналіз галузі) на рівні країни або регіону (в залежності від масштабу діяльності).
2. Аналізується фінансова діяльність компанії, її динаміка.
3. Застосовується витратний підхід: потенційна вигода від продажів всіх активів підприємства.
4. Застосовується ринковий метод оцінки - за скільки продаються аналогічні за масштабом компанії на ринку.
5. Прибутковий метод оцінки - скільки коштів потрібно вкласти в конкретний бізнес і отримати віддачу від цих вкладень.
6. Проводиться узгодження даних, отриманих в результаті застосування всіх підходів, потім застосовуються знижки і надбавки з урахуванням ліквідності.

Вартість акцій для оцінки проводиться за спрощеним алгоритмом і не вимагає серйозної деталізації.

Що впливає на ринкову вартість акцій?

Виділяють кілька видів вартості акцій:

1. Номінальна вартість - вартість, зазначена на лицьовому боці акції, розрахована з урахуванням величини статутного капіталу компанії (не відображає реальну ціну продажу акції).
2. Емісійна вартість акцій - вартість акцій при первинному розміщенні, по якій їх придбав власник.
3. Ринкова вартість акцій - це реальна ціна продажу і покупки акцій на ринку.

Для розрахунку держмита при оформленні спадщини необхідно розрахувати ринкову вартість акції.

На ринкову вартість акцій впливає комплекс факторів, серед яких можна виділити:

1. Звернення пакета акцій на світових фондових ринках, фондові індекси.
2. Затребуваність пропонованого продукту підприємства (або послуги) на світовому ринку.
3. Технічні фактори.
4. Настрій покупців.
5. Прибутковість компанії і динаміка фінансових показників.
6. Перспективність компанії.
7. Розмір активів за реальною ринковою вартістю.

Таким чином, оцінка вартості акцій багато в чому схожа на оцінку бізнесу компанії в цілому. В цілому на ринкову вартість акцій надає ключовий вплив балансу попиту і пропозиції.

Акції за заповітом: оцінка для нотаріуса

Акції можуть успадковуватися за нормами закону або за заповітом. У першому випадку вони дістаються родичам спадкодавця (з урахуванням принципу черговості , Коли право на спадщину до спадкоємців другої черги переходить тільки при відсутності першої і т. Д.), У другому - будь-якій особі, зазначеній у заповіті покійного.

Заповідальний порядок розподілу майна має пріоритет перед законним. Це означає, що при наявності чинного заповіту акції розподіляються в тому порядку, який вказаний в останній волі.

Незалежно від порядку спадкування обов'язковим етапом є проходження процедури оцінки акцій. Вона потрібна для подальшого розрахунку держмита за видачу свідоцтва про право на спадщину. Розмір держмита розраховується наступним чином:

• 0,3% від вартості акцій для найближчих родичів (батьків, дітей , подружжя , Братів і сестер), але не більше 100 тис. Р .;
• 0,6% - для інших спадкоємців, але не більше 1 млн. Р.

Оцінку акцій для цілей спадщини може виробляти тільки незалежна оцінна компанія, яка має дозвіл на надання таких послуг. Провести самостійний аналіз вправі і сам спадкоємець, але його висновки не можуть бути підставою для розрахунку держмита.

Замовити звіт про оцінку вартості акцій спадкоємець має право в будь-який оціночної компанії, яка полягає в СРО оцінювачів (сьогодні ліцензування оціночної діяльності було скасовано). Нотаріус не має права впливати на вибір оціночної компанії спадкоємцем.

Спадкоємцю варто орієнтуватися не тільки на цінову політику обраної компанії, але і на її досвід роботи і репутацію на ринку. В іншому випадку великі ризики затягування термінів або надання недостовірних даних.

Оцінка акцій при спадкуванні за заповітом включає такі етапи:

1. Укладення договору на надання оціночних послуг.
2. Визначення кількості акцій і оптимального методу оцінки в залежності від котирування паперів на фондовому ринку.
3. Підготовка письмового договору про оцінку, його запевнення і передача його замовнику.

Які документи необхідно надати оцінювачу?

Для ініціювання процедури оцінки і укладення договору з оцінювачем потрібно надати наступний комплект документів:

1. Свідоцтво про смерть спадкодавця.
2. Паспорт замовника.
3. Виписка з реєстру акціонерів, яка служить підтвердженням того факту, що на момент смерті спадкодавця за ним значився певний пакет акцій.

Експерт-оцінювач може додатково запросити і інші документи, які будуть потрібні йому для оцінки: відомості про основні фонди, інформація про емісію акцій з копіями, звіти про випущені акції, бухгалтерські та фінансові звіти, дані про активи компанії й заборгованості та ін.

Терміни проведення оцінки зазвичай складають 3-5 робочих днів. Оцінка проводиться за станом на дату відкриття спадщини (Дату смерті спадкодавця). При наявності всіх необхідних відомостей для проведення оціночних заходів на фондовому ринку оцінку можна отримати вже протягом декількох годин.

Вартість оцінки акцій для нотаріуса

Вартість оцінки акцій при вступі в права спадщини ніяк не регулюється на федеральному рівні. Вона залежить від цінової політики компанії, яка надає послуги з оцінювання.

Зазвичай оцінка некотируваних акцій на вільному ринку дорожче тих, які котируються. Пов'язано це з тим, що стосовно некотируваних акцій потрібне проведення більш детального і складного аналізу. Оцінка акцій для оформлення спадщини завжди коштує дешевше, ніж оцінка перед укладанням договору купівлі-продажу або оформлення акцій в заставу.

Оціночні заходи обійдуться спадкоємцю приблизно в 1-3 тис. Р. В особливо складних випадках витрати на послуги оцінювача можуть зрости до 10 тис. Р. В цілому вартість робіт залежить від трудомісткості, повноти і точності наявних в розпорядженні оцінювачів відомостей.

витрати на проведення оцінки повністю лягають на спадкоємця. Якщо їх кілька, то вони мають право розділити їх в довільному форматі.

Як повинен виглядати звіт про оцінку

Звіт про оцінку складається за спеціальною формою згідно з вимогами ФЗ-135 «Про оціночної діяльності».

Звіт складається з 20-80 сторінок і присвячений обґрунтуванню виробленої для цілей успадкування оцінки. Кожна сторінка такого документа пронумерована. У звіті буде міститися вказівка ​​на мету формування звіту, опис використовуваних підходів, вихідні дані, хід вироблених обчислень і отримані результати. Дані повинні бути достовірними і легко перевірятися.

Звіт повинен бути прошитий та скріплений печаткою оцінювача. Звіт про оцінку має обмежений термін дії. Згідно з Федеральним стандарту, звіт діє не більше півроку.

Нотаріус не має права не прийняти звіт, який відповідає всім вимогам закону і за умови, що спадкоємець підтвердить членство оцінювача в СРО, навіть якщо він не згоден з виробленої оцінкою.

Приклад розрахунку держмита при спадкуванні акцій

На підставі поданого звіту оцінювач розрахує розмір держмита для вступу в права спадщини.

Наприклад, вартість акцій була оцінена в 100 тис. Р. Спадкоємцем є близький друг покійного. Так як він не є найближчим родичем спадкодавця, то держмито буде розраховуватися за стандартним тарифом: 0,6% * 100000 = 600 р. Цю суму потрібно буде заплатити до отримання свідоцтва про спадщину.

Таким чином, оцінка акцій проводиться за результатами багатопланового і поглибленого аналізу діяльності компанії, аналізу його фінансового стану і перспективності. Вона є обов'язковим етапом при вступ в спадок і необхідна для розрахунку розміру держмита за отримання свідоцтва про право на спадщину. За отриманням оцінки потрібно звертатися в спеціалізовану оціночну компанію, самостійна оцінка не може бути прийнята нотаріусом і не має юридичної сили. В середньому робота професійних оцінювачів обійдеться спадкоємцю в 1,5-3 тис. Р. Терміни формування звіту становлять 3-5 днів.

Дорогі читачі, інформація в статті могла втратити свою актуальність. Якщо ви хочете дізнатися, як вирішити саме Вашу проблему, телефонуйте за телефонами:

Або задайте питання юристу на сайті. Це швидко і безкоштовно!